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BNP verkauft Dollar-AT1 mit neuen Konditionen im Zuge der Credit Suisse

Jul 08, 2023Jul 08, 2023

BNP Paribas SA verkauft auf Dollar lautende zusätzliche Tier-1-Anleihen im Wert von 1,5 Milliarden US-Dollar in einer neuen Struktur. Dies markiert den ersten Verkauf von AT1-Anleihen in dieser Währung durch eine europäische Bank seit der umstrittenen Abschreibung von Credit Suisse-Wertpapieren.

Die französische Bank hat letzten Monat die Konditionen für neue AT1s geändert. In der aktualisierten Struktur werden sie zu einem bestimmten Umtauschverhältnis in Aktien umgewandelt und nicht abgeschrieben, wenn das harte Kernkapital der Bank unter ein bestimmtes Niveau fällt. Der Schritt bedeutet, dass die neuen Schuldverschreibungen in der Bilanz als Schulden statt als Eigenkapital ausgewiesen werden.